EFI:如何全面且专业地评估项目的基本面？

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基本面分析是使投资成功的因素之一。每个人都告诉你要DYOR，但没有人告诉你如何做。这里我将向你介绍：如何从头开始进行专业的DYOR，并增加获得稳固收益的机会。

想法

我做的第一件事是检查项目背后的想法。

它是否解决了一个真正的问题？成功属于能够解决问题的人。

想想以太坊的Gas费用。L2s的价格不断上涨，因为他们解决了这个问题。

是否创新？

如果一个项目是重复使用别人的技术和想法，那么它成功的可能性有多大？

人类被新的解决方案所吸引，会很快厌倦仿盘。

市场饱和度

假设一个项目看起来不错，但领域内充满了竞争对手。那么它杀出重围的几率就会很小。

所以我喜欢研究有优越的技术和竞争者较少的板块。

收入

加密项目首先面临的是业务，如果他们想要生存和成功，他们需要创造收入。

你需要分辨该项目是可持续的，或者只是另一个庞氏局？我会通过使用TokenTerminal的"收入"页面来仔细比对项目，项目的收入主要来自：

Binance.US的BTC、ETH与USDT价格均与Binance主站价格较低:金色财经报道，推特用户borovik.eth发推文表示，比特币在Binance.US上的交易价格为26,970美元，而实际价格为30,300美元，以太坊比正常水平低200美元，USDT价格为0.889美元。

注：本文撰写时，Binance主站的BTC价格为29978.69美元；ETH价格为1856.49美元；USDT价格为1美元；Binance.US BTC价格为28040.26美元；ETH价格为1800美元；USDT价格为0.9257美元。[2023/7/10 10:12:14]

?费用

?付费许可

?销售产品

团队

如果你想增加成功的机会，一个优秀的团队是必不可少的。你会投资一个子团队的项目吗？对于检查项目团队，我会：

徐明星：若BNB市值超过BTC，加密行业将失败:11月8日消息，OKGroup创始人徐明星在社交媒体上发文表示：去中心化是加密行业的基础。如果Binance获得100%的市场份额并且BNB市值超过BTC，该行业将失败，CZ将失去一切。帮助FTX从当前的谣言中恢复是CZ的最佳选择。[2022/11/8 12:31:49]

访问官方网站并查看团队成员使用Linkedin+CypherHunter扫描团队以查看过去的经验查看Twitter以查看他们是否活跃并向社区更新最新动态我总是避免这样的团队：

有不良行为的没有经验不经常更新社区资讯拒绝接受批评社区

一个强大的社区是了解人们对一个项目的信任程度的关键因素。它还有助于推动新的潜在持有人的出现。我们可以通过浏览该项目在Telegram和Twitter上的聊天记录，来检查社区的参与程度。

代币+代币经济学

这是一个很关键的因素。当你购买一个代币时，你不是在购买股票，如果没有适当的代币经济学，即使项目很好，也不能保证成功。

许多游戏项目都出现了巨大的上升，但随着时间的推移，它们却跌得很惨。人们会玩游戏，赚取代币，然后兑现。

元宇宙初创公司SodaWorld获瑞士风投CV VC投资:8月15日消息，南非元宇宙初创公司SodaWorld宣布获得瑞士风投公司CV VC投资，具体金额暂未披露，CV VC总部位于瑞士加密箍，专注于在区块链行业投资早期阶段创企。

SodaWorld 将为 2022 年威尼斯沉浸式音乐节和约翰内斯堡 Soda Studios 音乐活动的元宇宙虚拟世界直播提供支持。（Techinafrica ）[2022/8/16 12:27:15]

没有激励措施和不断增加的代币供应，随着时间的推移，价格就会被压制。这就是不管是什么项目，代币经济学都很重要的原因。

我用于分析代币经济学指标的工具：

?检查供应：Coingecko+CoinMarketCap

加拿大安大略省证券委员会发出警告：该省有多个加密货币交易所未注册:金色财经消息，加拿大安大略省证券委员会（OSC）警告安大略省投资者，该省有多个加密货币交易所未在安大略省注册从事证券交易或提供咨询服务。[2022/8/3 2:54:36]

?归属时间表：TokenUnlocks+VestLab

?代币分配：白皮书+Etherscan|持有人部分|代币持有人图表。

代币分配不公平通常是危险信号。拥有大量特定代币的鲸鱼可能会抛售，从而造成重大连锁崩盘。例如，如果41%的$SHIB供应都集中在一个钱包里。如果他卖掉怎么办？价格将受到巨大冲击。这就是该指标也很重要的原因。

TVL

TVL指的是锁定的总价值，这是衡量一个DeFi生态系统健康状况的好办法。它包括存放在DeFi协议提供的所有功能中的所有代币，包括质押、借贷和流动资金池。

孙宇晨：TRON DAO打算收购腾讯旗下数字藏品平台幻核:7月21日消息，孙宇晨今日在推特上表示，TRON DAO打算收购腾讯即将关闭的数字藏品平台“幻核”。

此前消息，腾讯内部人士透露，腾讯正计划在本周裁撤幻核业务。[2022/7/21 2:28:25]

这是一个关键的衡量标准。没有TVL，说明人们对生态系统没有兴趣，价格很难上涨。

如何检查它？

很简单，使用DeFiLlama来查看流入项目的资金。我们也可以使用DappRadar，来查看一个生态系统中最热门的Dapp。

流动性

流动性是一个主要由三部分组成的指标：

购买代币的交易所：较少的交易所→较少的流动性→人们购买代币的机会更少足够的流动性来保证买卖操作可能会在主要交易所上市“我不知道在哪里可以找到流动性指标”，Coingecko拥有一切：

?交易量

?交易所

产品

项目如果想要成功，就需要为这个世界增加价值，为此，他们需要提供人们喜欢或想要使用的产品或服务。

我总是尝试测试加密项目的产品。

Dex，Cex，平台，游戏，区块链......

如果我不喜欢某样产品，那么99%的可能我永远不会投资它。另外，我也不依赖别人的意见，自己验证过的东西，才是最值得信赖的。

风险/回报

你需要多少投资回报才能从你的投资中得到满足？设定心理目标+切合实际。

中/低市值的代币是有风险的，但它们比起高市值的代币拥有更大的上升潜力。如果你选择一个高市值代币，你就不能期望×50/×100。

价格

我总是在购买前查看代币的价格，无论项目看起来多么具有革命性。我都会：

在积累阶段买入在上升/分销阶段卖出在下跌阶段不做任何事情这个概念很简单，但是需要我们知行合一。

一些小启示：

Alpha具有更高的风险。我会根据币种的风险来设定预算。对于小市值代币，我设置了5%的最大值，对于中市值，根据板块轮换的不同，可以达到15/20%。但一定要确保永远不要梭哈，风险管理至关重要。你永远不会找到完美的项目。每个项目都有优势和劣势，中心化、缺乏赋能、营销......你的目标应该是评估它们并挑选损失较小的投资。DeFi协议需要的是安全。我们听说过多少次DeFi中的漏洞？如果你正在评估一个DeFi协议，你应该关注它的安全性。你可以通过使用DefiSafety来帮助你的研究，它根据协议的安全性对协议进行评级。没有营销，就没有市场。你可以有最好的技术和最好的团队，但如果没有人知道你，就很难出现在大众视线下。确保检查项目是否启动了营销活动。请注意，大多数项目都是在牛市期间为了炒作而推出它们的。